Фонд облигаций с выплатой дохода
Инвестируйте в набор российских облигаций. Все купоны по облигациям, которые поступят в фонд, будем выплачивать на ваш счет раз в квартал
Выплата дохода за II квартал будет произведена до 28.07.2025 включительно владельцам паев фонда по состоянию на 30.06.2025. Подробнее
О фонде
Сценарии ожидаемой доходности
ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Первая - Фонд облигаций с выплатой дохода»
Фонд инвестирует в облигации федерального займа (ОФЗ) и крупнейших российских компаний, а также в инструменты денежного рынка. Купоны по облигациям, которые поступают в фонд, выплачиваются вам раз в три месяца.
Фонд может подойти инвесторам, которые не хотят сильно рисковать и настроены получать регулярный доход, складывающийся из процентов по облигациям (купоны) и банковским вкладам, а также на остатки средств на банковских счетах и по сделкам РЕПО. В результате получается инвестиционный портфель, который может обеспечивать денежный поток. Потенциальный доход можно реинвестировать в паи или использовать по своему усмотрению.
Результативность управления фондом можно отслеживать, сравнивая динамику фонда с индексом МосБиржи корпоративных облигаций (RUCBTRNS), который отражает состояние российского рынка корпоративного долга.
Динамика стоимости
| 29.07.2025 | 30.07.2025 | За день | C начала года | За 1 год | За 2 года | За 3 года | За 5 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Пай | 49 060,59 ₽ | 49 086,10 ₽ | +0,05% | +10,71% | +6,07% | -2,97% | -3,50% | - |
| СЧА | 30 873 883 636,60 ₽ | 31 036 735 084,34 ₽ | +0,53% | +64,31% | +52,33% | +105,65% | +730,98% | - |
| Период выплаты | Сумма |
| за второй квартал 2025 года | 1702,07  на пай |
| за первый квартал 2025 года | 1922,82 на пай |
| за четвертый квартал 2024 года | 1543,17 на пай |
| за третий квартал 2024 года | 1818,66 на пай |
| за второй квартал 2024 года | 1395,41 на пай |
| за первый квартал 2024 года | 1753,98 на пай |
| за четвертый квартал 2023 года | 1151,67 на пай |
| за третий квартал 2023 года | 1531,27 на пай |
| за второй квартал 2023 года | 1227,04 на пай |
| за первый квартал 2023 года | 1503,77 на пай |
| за четвертый квартал 2022 года | 450,32 на пай |
| за третий квартал 2022 года | 189,87 на пай |
Структура фонда
Структура по секторам
|
Государственные
|
20,4% |
|
Транспорт
|
18,9% |
|
Финансы
|
17,5% |
|
Недвижимость
|
9,2% |
|
Нефть и газ
|
6,7% |
|
Металлургия
|
6,6% |
|
Машиностроение
|
5,9% |
|
Телекоммуникации
|
4,5% |
|
Электроэнергетика
|
3,8% |
|
Потребительский сектор
|
2,8% |
|
Медиа и ИТ
|
2,6% |
|
Суверенные еврообл.
|
1,1% |
10 крупных позиций
|
ОФЗ 26247
|
8,1% |
|
Альфа-Банк, 002Р-25
|
6,3% |
|
ОФЗ 26248
|
5,8% |
|
ОФЗ 26245
|
5,8% |
|
ВЭБ, ПБО-002Р-33
|
4,5% |
|
РЖД, 001P-38R
|
4,3% |
|
Новотранс, 001P-05
|
3,9% |
|
РусГидро, БО-П13
|
3,7% |
|
РЖД, 001P-37R
|
3,5% |
|
Селигдар, 001P-01
|
3,3% |
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В июне Банк России снизил ключевую ставку на 1 п.п., до 20%, и мы ожидаем, что в июле центробанк продолжит смягчение монетарной политики, снижая ключевую ставку на 2 п.п., до 18%, на фоне выходящих макроэкономических данных: темпы кредитования по-прежнему сдержанные, инфляционные ожидания несколько снизились, текущие темпы инфляции приблизились к целевым и экономическая активность становится более умеренной. Кроме того, сохраняется достаточный спрос и на аукционах Минфина по размещению ОФЗ.
Фонд хорошо спозиционирован для текущей рыночной ситуации: в последнее время дюрация в нем была увеличена (до ~2,0 лет), что повышает доходность портфеля в условиях возможного смягчения монетарной политики Банком России. Также корпоративные выпуски в портфеле позволяют увеличить его доходность за счет кредитной премии и выбора отдельных бумаг.
Условия инвестирования
| в Сбербанк Онлайн, в личном кабинете |
в офисе ПАО Сбербанк или УК «Первая» |
|
|---|---|---|
| Минимальная сумма инвестирования в ОПИФ | от 50 000 ₽ | от 50 000 ₽ |
| Минимальная сумма последующего инвестирования | от 50 000 ₽ | от 50 000 ₽ |
| Комиссия при покупке паев (надбавка) | 0% | 0% |
| при владении паями от 0 до 729 дней |
при владении паями от 730 до 1094 дней |
при владении паями от 1095 до 1459 дней |
при владении паями от 1460 до 1825 дней |
|
|---|---|---|---|---|
| Комиссия при погашении паев (скидка)* | 3% | 2,5% | 1,5% | 0,5% |
*процент, на который уменьшается расчётная стоимость пая при погашении
Включены в стоимость пая
Если вы владели паями больше трёх лет и продали их дороже, чем купили, то можете не платить с полученной прибыли налог на доходы физических лиц (НДФЛ). Максимальная сумма прибыли, которая освобождается от налога, составляет 3 млн рублей в год.
Ставка налога на доход физического лица (НДФЛ) резидентов РФ составляет 13% с налоговой базы равной или меньше 2,4 млн руб. и 15% с превышения налоговой базы над 2,4 млн руб.
Обмен паев одного открытого фонда на паи другого открытого фонда производится бесплатно. Обмен не прерывает срок владения паями в целях расчета скидки и налогового вычета.
Документы и аналитика
Могут быть интересны
Средний риск
Низкий риск
Минимальный риск
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 30.06.2025
клиентов
на 30.06.2025
по всей стране
Прирост расчетной стоимости инвестиционного пая
| По данным на | 1 мес | 3 мес | 6 мес | 1 год | 3 года | 5 лет |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | +3,51% | +7,71% | +14,78% | +18,44% | +26,96% | - |