Фонд Накопительный
Инвестируйте в инструменты денежного рынка и облигации с переменным купоном
Мы подготовили для вас интересный материал, чтобы вы могли разобраться, какие операции существуют с паями и как использовать аналитические инструменты для отслеживания доходов.
О фонде
Сценарии ожидаемой доходности
ОПИФ рыночных финансовых инструментов "Первая – Накопительный"
Фонд инвестирует в инструменты денежного рынка, краткосрочные государственные, муниципальные и корпоративные облигации как с фиксированным, так и с переменным купоном (флоатеры). Эти активы имеют привлекательную потенциальную доходность и низкий риск.
Фонд нацелен на получение дохода от краткосрочных операций РЕПО, когда средства инвесторов размещаются на одну ночь («овернайт») и ежедневно реинвестируются с накопленными процентами, что может увеличить стоимость пая и ускорить прирост вложенных средств. Фонд также ориентирован на получение дохода от флоатеров и коротких выпусков облигаций с фиксированным купоном, которые имеют невысокий процентный риск. Паи можно погасить и вывести деньги в любой рабочий день, благодаря чему фонд удобен для инвесторов, которым важны и доход, и быстрый доступ к средствам.
Результативность инвестиционной стратегии оценивается относительно индекса RUONIA, который рассчитывается ЦБ РФ.
Динамика стоимости
| 22.10.2025 | 23.10.2025 | За день | C начала года | За 1 год | За 2 года | За 3 года | За 5 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Пай | 1 921,63 ₽ | 1 922,04 ₽ | +0,02% | +17,65% | +20,76% | +37,28% | +46,07% | +64,33% |
| СЧА | 274 738 789 839,65 ₽ | 276 187 601 002,83 ₽ | +0,53% | +565,02% | +15 036,96% | +33 229,64% | +85 160,70% | +1 627,28% |
Инвестировать легко и удобно
Структура фонда
Структура по секторам
|
Денежный рынок
|
67,9% |
|
Финансы
|
14,3% |
|
Потребительский сектор
|
6,5% |
|
Нефть и газ обл.
|
3,8% |
|
Телекоммуникации
|
2,9% |
|
Металлургия обл.
|
1,9% |
|
Прочее
|
1,7% |
|
Транспорт обл.
|
1% |
10 крупных позиций
|
ВЭБ.РФБ, ПБО-002-53
|
5,3% |
|
Газпром нефть, 003Р-14R
|
3,7% |
|
Россельхозбанк, БО-03-002Р
|
3,6% |
|
Магнит, БО-005Р-03
|
3,1% |
|
ВЭБ.РФ, ВЭБ.РФ-ПБО-002Р-50
|
2,1% |
|
Россельхозбанк, БО-02-002Р 6
|
1,8% |
|
МТС, 002P-12
|
1,8% |
|
ИКС 5 Финанс, 003Р-09
|
1,5% |
|
Группа Черкизово, БО-001P-08
|
1,2% |
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В сентябре ЦБ РФ продолжил цикл смягчения денежно-кредитной политики, снизив ключевую ставку на 1 п.п., до 17%. Вместе с тем решение регулятора оказалось несколько более «ястребиным», чем рыночный консенсус, а в ходе пресс-конференции Э. Набиуллина сообщила, что регулятор рассматривал и сохранение ставки. Мы ожидаем, что цикл снижения ключевой ставки хотя и продолжится, но смягчение монетарной политики будет сдержанным и продолжится только в 2026 году. (т.е. ключевая ставка останется повышенной длительное время). По нашим ожиданиям, к концу текущего года ключевая ставка может составить 17%.
Фонд нацелен на получение дохода от вложений преимущественно в РЕПО и выпуски облигаций с плавающей ставкой, которые выигрывают от проведения жёсткой монетарной политики. Инвестиции в данный фонд позволяют воспользоваться повышенными ставками, при этом доступ к сделанным вложениям открыт в любое время. Фонд подходит инвесторам, желающим переждать периоды турбулентности на финансовых рынках, и предоставляет возможность зарабатывать при текущих высоких ставках денежного рынка.
Условия инвестирования
| В Сбербанк Онлайн, в личном кабинете | в офисе ПАО Сбербанк или УК «Первая» |
|
|---|---|---|
| Минимальная сумма вложений для первой покупки паев |
от 100 руб. | от 15 000 руб. |
| Минимальная сумма вложений для последующих покупок паев |
от 100 руб. | от 1 000 руб. |
|
Комиссия (скидка) при погашении паёв* |
0% |
|---|
*процент, на который уменьшается расчётная стоимость пая при погашени
Включены в стоимость пая
Если вы купили паи после 01.01.2014, владели ими больше трёх лет и продали их дороже, чем купили, то можете не платить с полученной прибыли налог на доходы физических лиц (НДФЛ). Максимальная сумма прибыли, которая освобождается от налога, составляет 3 млн рублей в год.
Ставка налога на доход физического лица (НДФЛ) резидентов РФ составляет 13% с налоговой базы равной или меньше 2,4 млн руб. и 15% с превышения налоговой базы над 2,4 млн руб.
Обмен паев одного открытого фонда на паи другого открытого фонда производится бесплатно. Обмен не прерывает срок владения паями в целях расчета скидки и налогового вычета.
Инвестировать легко и удобно
Документы и аналитика
Могут быть интересны
Средний риск
Высокий риск
Низкий риск
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 30.09.2025
клиентов
на 30.09.2025
по всей стране
Прирост расчетной стоимости инвестиционного пая
| По данным на | 1 мес | 3 мес | 6 мес | 1 год | 3 года | 5 лет |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | +1,32% | +4,63% | +10,78% | +20,73% | +46,18% | +63,11% |