Фонд Сбалансированный
Инвестируйте в целый набор акций и облигаций
О фонде
Сценарии среднегодовой доходности
ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Первая – Сбалансированный»
Фонд инвестирует в акции и облигации российских компаний, что дает возможность защитить капитал в случае падения стоимости рисковых активов, а также заработать на растущем рынке. Ребалансировка портфеля в зависимости от рыночной ситуации позволяет достичь лучшего баланса между классами активов в фонде.
Может быть универсальным выбором инвесторов, для которых риск, связанный с акциями представляется избыточным, но они не хотели бы упускать перспективные возможности. Управление фондом ориентировано на получение в долгосрочной перспективе потенциального дохода от роста стоимости ценных бумаг, дивидендов по акциям и купонов по облигациям.
Результативность управления фондом можно отслеживать, сравнивая динамику фонда с бенчмарком, состоящим из индексов МосБиржи: 50% − это индекс корпоративных облигаций (RUCBTRAAANS) и 50% − индекс полной доходности «брутто» (MCFTR), который отражает изменение общей стоимости российских акций и результат реинвестирования дивидендов.
Динамика стоимости
| 26.05.2025 | 27.05.2025 | За день | C начала года | За 1 год | За 2 года | За 3 года | За 5 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Пай | 124 284,34 ₽ | 125 472,25 ₽ | +0,96% | +5,01% | +0,09% | +24,68% | +52,78% | +35,14% |
| СЧА | 9 390 961 376,77 ₽ | 9 478 972 687,07 ₽ | +0,94% | -9,52% | -40,27% | -65,96% | -69,96% | -38,64% |
Структура фонда
Структура по секторам
|
Облигации
|
33,4% |
|
Энергоносители
|
22% |
|
Финансы
|
15,7% |
|
Природные ресурсы
|
13,5% |
|
Технологии
|
6,3% |
|
Коммуникации
|
6% |
|
Товары длительного спроса
|
3,1% |
10 крупных позиций
|
ОФЗ 26248 (обл.)
|
8,5% |
|
Полюс
|
8,1% |
|
Сбербанк
|
8% |
|
ТКС Холдинг
|
7,3% |
|
Татнефть
|
7% |
|
Лукойл
|
6,8% |
|
Хэдхантер
|
6,3% |
|
Яндекс
|
6% |
|
Новатэк
|
4,9% |
|
АФК Система, 001П-21 (обл.)
|
4,4% |
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В апреле российский рынок снизился на 3,2%, закрывшись на уровне 2920 пунктов по индексу МосБиржи. Снижение по большей части было вызвано новым витком торговой войны. Рост тарифов США привел к опасениям замедления мировой экономики, падению цен на нефть и бегству инвесторов из казначейских облигаций США в золото. На этом фоне российский рынок чувствовал себя достаточно слабо, учитывая сильный рубль. В части геополитики оптимизм инвесторов по поводу скорого прогресса в мирных переговорах, судя по всему, иссяк.
Среди корпоративных новостей можно отметить отчеты компаний за 1 квартал 2025 года. Учитывая высокую ключевую ставку, компании заранее начали предупреждать о слабых результатах, поэтому отчеты не стали негативным сюрпризом для инвесторов.
Рынок облигаций также находился под влиянием геополитических новостей. Доходности длинных ОФЗ колебались в широком диапазоне, в итоге за месяц рост составил 40 б.п. Заседание ЦБ РФ не принесло сюрпризов и не вызвало реакции на рынке. Регулятор оставил ключевую ставку без изменений, при этом смягчив сигнал в пресс-релизе до мягкого. В базовом сценарии мы ожидаем, что снижение ключевой ставки с 21% до 20% состоится на июльском заседании.
Условия инвестирования
| в Сбербанк Онлайн, в личном кабинете |
в офисе ПАО Сбербанк или УК «Первая» |
|
|---|---|---|
| Минимальная сумма вложений для первой покупки паев |
от 100 руб. | от 15 000 руб. |
| Минимальная сумма вложений для последующих покупок паев |
от 100 руб. | от 1 000 руб. |
| Комиссия (надбавка) при покупке паев | 0% | 0% |
| при владении паями от 0 до 180 дней |
при владении паями от 181 до 365 дней |
при владении паями от 366 до 547 дней |
при владении паями от 548 до 731 дней |
при владении паями более 731 дня |
|
|---|---|---|---|---|---|
| Комиссия (скидка) при погашении | 2% | 1,5% | 1% | 0,5% | 0% |
Включены в стоимость пая
Если вы купили паи после 01.01.2014, владели ими больше трёх лет и продали их дороже, чем купили, то можете не платить с полученной прибыли налог на доходы физических лиц (НДФЛ). Максимальная сумма прибыли, которая освобождается от налога, составляет 3 млн рублей в год.
Ставка налога на доход физического лица (НДФЛ) резидентов РФ составляет 13% с налоговой базы равной или меньше 2,4 млн руб. и 15% с превышения налоговой базы над 2,4 млн руб.
Обмен паев одного открытого фонда на паи другого открытого фонда производится бесплатно. Обмен не прерывет срок владения паями в целях расчета скидки и налогового вычета.
Документы и аналитика
Могут быть интересны
Минимальный риск
Низкий риск
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 28.12.2024
клиентов
на 31.12.2024
по всей стране
Прирост расчетной стоимости инвестиционного пая
| По данным на | 1 мес | 3 мес | 6 мес | 1 год | 3 года | 5 лет |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.04.2025 | -1,76% | +2,43% | +16,95% | +1,09% | +55,51% | +43,57% |