Фонд Осторожный смарт - SBRS
Фонд нацелен на сохранение вложений с возможным получением дохода выше инфляции и депозитных ставок
Для сохранения и приумножения сбережений преимущественно с помощью низкорисковых инструментов
Дополнительная выгода за инвестиции в фонды из акционной подборки
О фонде
Сценарии ожидаемой доходности
Фонд Осторожный смарт
Биржевой фонд может инвестировать в инструменты денежного рынка, государственные и корпоративные облигации российских эмитентов, а также незначительную долю в составе активов фонда могут занимать акции российских эмитентов. Оптимальный набор и доля классов активов в фонде подбирается ежеквартально с учётом оптимального соотношения риска и потенциальной доходности и с учетом ограничений. Фонд составлен по принципу максимизации ожидаемой доходности в рамках заданного уровня риска.
Динамика стоимости
28 декабря 2023 года возобновлены операции с паями БПИФ РФИ «Первая – Фонд Осторожный смарт», а заблокированные активы фонда были переданы в ЗПИФ РФИ «Заблокированные активы ПИФа «Первая – Фонд осторожный смарт»».
Подробнее по ссылке: https://www.first-am.ru/landings/zpif-a
| 17.12.2025 | 18.12.2025 | За день | C начала года | За 1 год | За 5 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Пай | 13,6500 ₽ | 13,6536 ₽ | +0,03% | +19,37% | +28,82% | - |
| СЧА | 1 337 655 612,67 ₽ | 1 475 098 045,00 ₽ | +10,27% | +7 064,60% | +7 631,75% | - |
| Статистика фонда | На портале Investfunds.ru |
Структура по секторам
|
Денежный рынок
|
78,5% |
|
Государственные обл.
|
14,3% |
|
Транспорт
|
2,4% |
|
Телекоммуникации
|
1,8% |
|
Нефть и газ
|
1,6% |
|
Прочее
|
1,4% |
10 крупных позиций
|
ОФЗ 26241
|
1,6% |
|
ОФЗ 26239
|
1,3% |
|
Аэрофлот, П01-БО-01
|
1,2% |
|
РЖД, 001P-01R
|
1,2% |
|
МТС, 002P-04
|
1,1% |
|
ОФЗ 26240
|
0,9% |
|
ОФЗ 26232
|
0,9% |
|
ОФЗ 26243
|
0,8% |
|
ОФЗ 26207
|
0,8% |
|
ОФЗ 26226
|
0,8% |
|
ОФЗ 26228
|
0,8% |
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В ноябре на рынке облигаций наблюдалась разнонаправленная динамика, по итогам месяца доходности краткосрочных ОФЗ выросли на ~30-80 б.п., среднесрочных и долгосрочных – снизились на ~20-35 б.п. В течение месяца выходила смешанная макроэкономическая статистика. С одной стороны, текущие темпы инфляции замедлились, но с другой – кредитование ускорилось, а инфляционные ожидания подросли. Тем не менее мы ожидаем, что более активный цикл снижения ключевой ставки продолжится в 2026 году.
В настоящий момент доходности по облигациям сопоставимы или превышают ставки по депозитам в надёжных банках. Облигации также позволяют зафиксировать текущие доходности на более продолжительный срок, чем депозиты.
Фонд подходит инвесторам, желающим переждать периоды турбулентности на финансовых рынках, и даёт возможность зарабатывать на текущих ставках денежного рынка, а также на вложениях в корпоративные облигации, доходности которых находятся сейчас на повышенных уровнях.
Мы подтверждаем привлекательность стратегии и перспективы фонда на горизонте этого года и считаем, что текущий уровень котировок представляет хорошую возможность для увеличения позиций.
Условия инвестирования
Включены в стоимость пая
При владении паями¹ биржевого фонда более 3 лет Вы освобождаетесь от уплаты НДФЛ в размере положительного финансового результата (при его наличии) при продаже паев (максимальный размер положительного финансового результата, который освобождается от НДФЛ, составляет 3 млн. рублей в год). Льгота на долгосрочное владением ценными бумагами предоставляется клиентам, которые на момент реализации ценных бумаг являются налоговыми резидентами РФ. Ставка налога на доход физического лица (НДФЛ) резидентов РФ составляет 13% с налоговой базы равной или меньше 2,4 млн. руб. и 15% с превышения налоговой базы над 2,4 млн. руб
¹ при условии наличия средневзвешенной цены паев биржевого фонда на бирже на момент продажи пая.
Инвестировать легко и просто
Документы и аналитика
Могут быть интересны
Минимальный риск
Низкий риск
Умеренный риск
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 30.09.2025
клиентов
на 30.09.2025
по всей стране
Прирост расчетной стоимости инвестиционного пая
| По данным на | 1 мес | 3 мес | 6 мес | 1 год | 3 года | 5 лет |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 28.11.2025 | +1,62% | +2,63% | +9,50% | +26,96% | н/д | - |