Фонд Осторожный смарт - SBRS
Фонд нацелен на сохранение вложений с возможным получением дохода выше инфляции и депозитных ставок
Для сохранения и приумножения сбережений преимущественно с помощью низкорисковых инструментов
О фонде
Сценарии ожидаемой доходности
Фонд Осторожный смарт
Биржевой фонд может инвестировать в инструменты денежного рынка, государственные и корпоративные облигации российских эмитентов, а также незначительную долю в составе активов фонда могут занимать акции российских эмитентов. Оптимальный набор и доля классов активов в фонде подбирается ежеквартально с учётом оптимального соотношения риска и потенциальной доходности и с учетом ограничений. Фонд составлен по принципу максимизации ожидаемой доходности в рамках заданного уровня риска.
Динамика стоимости
28 декабря 2023 года возобновлены операции с паями БПИФ РФИ «Первая – Фонд Осторожный смарт», а заблокированные активы фонда были переданы в ЗПИФ РФИ «Заблокированные активы ПИФа «Первая – Фонд осторожный смарт»».
Подробнее по ссылке: https://www.first-am.ru/landings/zpif-a
| 26.01.2026 | 27.01.2026 | За день | C начала года | За 1 год | За 2 года | За 5 лет | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Пай | 13,8493 ₽ | 13,8581 ₽ | +0,06% | +0,97% | +21,65% | +24,91% | - |
| СЧА | 2 121 115 318,83 ₽ | 2 164 189 916,82 ₽ | +2,03% | +2,96% | +10 454,44% | +1 850,72% | - |
| Статистика фонда | На портале Investfunds.ru |
Структура активов фонда
Структура по секторам
|
Денежный рынок
|
62,7% |
|
Облигации
|
28% |
|
Нефть и газ
|
4% |
|
Финансы
|
2,1% |
|
Природные ресурсы
|
1,8% |
|
Прочее
|
1,4% |
10 крупных позиций
|
ОФЗ 26247
|
1,4% |
|
ОФЗ 26246
|
1,4% |
|
ОФЗ 26248
|
1,4% |
|
Лукойл
|
1,2% |
|
Газпром
|
1,1% |
|
ОФЗ 26244
|
1% |
|
Россети, 001P-13R
|
1% |
|
ОФЗ 26245
|
1% |
|
Газпром нефть, 003Р-07R
|
1% |
|
Сбербанк
|
1% |
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В декабре на рынке облигаций наблюдалась положительная динамика, по итогам месяца доходности краткосрочных ОФЗ снизились на ~90-110 б.п., среднесрочных и долгосрочных – снизились в среднем на ~10-40 б.п. Важным событием месяца стало заседание ЦБ РФ, на котором регулятор снизил ключевую ставку на 0,5%, до 16%, и сохранил нейтральный сигнал относительно будущей траектории монетарной политики. Мы ожидаем, что в 2026 году продолжится цикл снижения ключевой ставки на фоне замедления инфляции и более сдержанной экономической динамики, чем в предыдущие годы.
В настоящее время доходности по облигациям сопоставимы или превышают ставки по депозитам в надёжных банках. Облигации также позволяют зафиксировать текущие доходности на более продолжительный срок, чем депозиты.
Фонд подходит инвесторам, желающим переждать периоды турбулентности на финансовых рынках, и даёт возможность зарабатывать на текущих ставках денежного рынка, а также на вложениях в корпоративные облигации, доходности которых находятся сейчас на повышенных уровнях.
Мы подтверждаем привлекательность стратегии и перспективы фонда на горизонте этого года и считаем, что текущие котировки представляют хорошую возможность для увеличения позиций.
Условия инвестирования
Включены в стоимость пая
При владении паями¹ биржевого фонда более 3 лет Вы освобождаетесь от уплаты НДФЛ в размере положительного финансового результата (при его наличии) при продаже паев (максимальный размер положительного финансового результата, который освобождается от НДФЛ, составляет 3 млн. рублей в год). Льгота на долгосрочное владением ценными бумагами предоставляется клиентам, которые на момент реализации ценных бумаг являются налоговыми резидентами РФ. Ставка налога на доход физического лица (НДФЛ) резидентов РФ составляет 13% с налоговой базы равной или меньше 2,4 млн. руб. и 15% с превышения налоговой базы над 2,4 млн. руб
¹ при условии наличия средневзвешенной цены паев биржевого фонда на бирже на момент продажи пая.
Инвестировать легко и просто
Документы и аналитика
Могут быть интересны
Минимальный риск
Высокий риск
Низкий риск
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 30.12.2025
клиентов
на 30.12.2025
по всей стране
Прирост расчетной стоимости инвестиционного пая
| По данным на | 1 мес | 3 мес | 6 мес | 1 год | 3 года | 5 лет |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.12.2025 | +1,51% | +4,26% | +8,06% | +19,99% | н/д | - |