Операции по стратегии ДУ доступны частично (в составе есть заблокированные активы).
Доступные операции:
- Личный кабинет на сайте first-am.ru – частичный вывод средств;
- Офисы СберПервый – частичный вывод средств.
О стратегии
Группа стратегий «Долларовые облигации» (ранее «Российские облигации (USD)»)
Целью стратегий является получение дохода в долларах США, превышающего ставки по депозитам в крупнейших российских банках.
Получение потенциального дохода в долларах США, превышающего ставки по депозитам в крупнейших российских банках. Рекомендуемый срок инвестирования – от 3 лет.
Инвестиционная стратегия
Средства стратегий «Долларовые облигации – Премьер», «Долларовые облигации», «Долларовые облигации – Private» инвестируются в корпоративные облигации российских и иностранных компаний, а также государственные облигации развитых и развивающихся стран, номинированные в долларах США, путем приобретения инвестиционных паев ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Долларовые облигации» под управлением АО УК «Первая». Портфель фонда диверсифицирован по эмитентам и секторам, включает облигации с возможностью роста курсовой стоимости. Реализуется активная стратегия управления фондом, которая предполагает изменение дюрации портфеля, отраслевой структуры, а также среднего уровня кредитного риска; купоны реинвестируются по мере их поступления.
Динамика доходности
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В августе рынок долларовых облигаций российских эмитентов cнизился на 3,5% по индексу RUEU10 (Индекс МосБиржи российских облигаций, номинированных в иностранной валюте). В целом слабая динамика рынка с начала лета обусловлена тем, что основной класс игроков на рынке – физические лица – наращивает вложения в рублевые депозиты, поэтому спрос на другие активы снизился. В конце августа коррекция усилилась на фоне опасений насчет редомициляции суверенных бумаг РФ, из-за которой можно ожидать дополнительный объем предложения. Однако эффект от данного «навеса» предложения может быть в значительной степени смягчен погашением в сентябре трех корпоративных долларовых выпусков – ЧТПЗ, СИБУРа и «Северстали». Это приведет к притоку на счета инвесторов в локальной инфраструктуре около 1 млрд долларов, причем значительная часть средств может быть реинвестирована в рынок долларовых облигаций. В наших портфелях также находятся данные выпуски. Средства от погашения облигаций будем использовать для покупки дешевеющих бумаг. Таким образом, текущую коррекцию мы воспринимаем как отличную инвестиционную возможность разместить высвобождающиеся денежные средства по более интересным ставкам.
Условия инвестирования
| для клиентов СберБанк Онлайн | для клиентов СберПремьер | Для клиентов Private | |
|---|---|---|---|
| Минимальная сумма частичного выхода, в USD | 100 USD | 2 000 USD | только полный выход |
| Минимальная сумма частичного выхода, в RUB | 10 000 рублей | 200 000 рублей | только полный выход |
| Вознаграждение за управление | ежеквартально 0,025% от сальдовой стоимости активов, которая определяется как сумма денежных средств, переданных в управление, минус стоимость активов, выведенных из управления, за период с даты заключения договора до даты окончания отчетного периода, за который удерживается вознаграждение |
|---|---|
| Вознаграждение за управление ОПИФ РФИ «Первая – Долларовые облигации» | 0,5% среднегодовой стоимости чистых активов ПИФ |
Для клиентов Сбербанк Онлайн и СберПремьер
| если активы находились в доверительном управлении от 0 до 180 дней | если активы находились в доверительном управлении от 181 до 365 дней | если активы находились в доверительном управлении от 366 до 547 дней | если активы находились в доверительном управлении от 548 до 729 дней | если активы находились в доверительном управлении более 729 дней | |
|---|---|---|---|---|---|
|
Вознаграждение за вывод активов из управления |
2,0% | 1,5% | 1,0% | 0,5% | 0% |
Для клиентов СберПервый
| если активы находились в доверительном управлении от 0 до 180 дней | если активы находились в доверительном управлении от 181 до 365 дней | если активы находились в доверительном управлении от 366 до 547 дней | если активы находились в доверительном управлении более 547 дней | |
|---|---|---|---|---|
|
Вознаграждение за вывод активов из управления |
2,0% | 1,0% | 0.5% | 0% |
Информация о расходах, связанных с доверительным управлением согласно стратегии: за счет имущества, переданного в доверительное управление, оплачиваются комиссии брокеров, депозитариев, бирж, иные расходы, связанные с обслуживанием счетов, на которых учитываются активы, или связанные с совершением операций по управлению активами, почтовые расходы, а также косвенные расходы, связанные с инвестированием средств в инвестиционные паи ПИФ, к которым относятся вознаграждение специализированного депозитария ПИФ, а также иные расходы, предусмотренные правилами доверительного управления ПИФ. За счет имущества, переданного в доверительное управление, также могут оплачиваться судебные расходы и расходы на нотариуса.
Инвестиционный профиль и риски стратегии
Стратегия «Долларовые облигации» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 15 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов, Стратегия «Долларовые облигации - Премьер» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 50 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов, Стратегия «Долларовые облигации - Private» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 500 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов.
Системный
Рыночный (в том числе валютный и процентный)
Ликвидности
Кредитный
Риск концентрации
Правовой
Операционный
Риск, связанный с инвестированием в иностранные ценные бумаги
С более подробным описанием рисков вы можете ознакомиться в Приложении № 4 к Условиям доверительного управления активами.
Как инвестировать
Обратитесь к менеджеру премиального канала, который вас обслуживает, или в Управляющую компанию
Сотрудник поможет вам оформить заявление о заключении договора доверительного управления
Документы и аналитика
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 28.06.2024
клиентов
на 30.06.2024
по всей стране
ААА.am
наивысший рейтинг
надежности
ЛУЧШАЯ УПРАВЛЯЮЩАЯ КОМПАНИЯ
для состоятельных частных клиентов
SPEAR’S Russia Wealth Navigator Awards 2021
