Операции по стратегии ДУ доступны частично (в составе есть заблокированные активы).
Доступные операции:
- Личный кабинет на сайте first-am.ru – частичный вывод средств;
- Офисы СберПервый – частичный вывод средств.
О стратегии
Группа стратегий «Долларовые облигации» (ранее «Российские облигации (USD)»)
Целью стратегий является получение дохода в долларах США, превышающего ставки по депозитам в крупнейших российских банках.
Получение потенциального дохода в долларах США, превышающего ставки по депозитам в крупнейших российских банках. Рекомендуемый срок инвестирования – от 3 лет.
Инвестиционная стратегия
Средства стратегий «Долларовые облигации – Премьер», «Долларовые облигации», «Долларовые облигации – Private» инвестируются в корпоративные облигации российских и иностранных компаний, а также государственные облигации развитых и развивающихся стран, номинированные в долларах США, путем приобретения инвестиционных паев ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Еврооблигации» под управлением АО УК «Первая». Портфель фонда диверсифицирован по эмитентам и секторам, включает облигации с возможностью роста курсовой стоимости. Реализуется активная стратегия управления фондом, которая предполагает изменение дюрации портфеля, отраслевой структуры, а также среднего уровня кредитного риска; купоны реинвестируются по мере их поступления.
Динамика доходности
Комментарий управляющего
Комментарий по рынку
В октябре рынок долларовых облигаций российских эмитентов демонстрировал снижение. Индекс RUEU10 (Индекс МосБиржи российских облигаций, номинированных в иностранной валюте) упал на 3,7% в долларах США. На рынке в целом наблюдается дефицит спроса на облигации, что обусловлено ростом процентных ставок по рублевым депозитам. Так как основной участник рынка – это индивидуальные инвесторы, рост ставок по понятным для физлиц инструментам (депозитам) приводит к оттоку средств из всех активов, включая замещающие облигации. Слабый спрос на валютные инструменты предполагает вероятное продолжение снижения на рынке. Однако стоит отметить, что текущая доходность к погашению позволяет формировать качественные портфели эмитентов первого эшелона с показателем выше 12%. Это выглядит уже привлекательно, особенно учитывая, что валютные облигации защищают и от возможного ослабления рубля.
Условия инвестирования
| для клиентов СберБанк Онлайн | для клиентов СберПремьер | Для клиентов Private | |
|---|---|---|---|
| Минимальная сумма частичного выхода, в USD | 100 USD | 2 000 USD | только полный выход |
| Минимальная сумма частичного выхода, в RUB | 10 000 рублей | 200 000 рублей | только полный выход |
| Вознаграждение за управление | ежеквартально 0,025% от сальдовой стоимости активов, которая определяется как сумма денежных средств, переданных в управление, минус стоимость активов, выведенных из управления, за период с даты заключения договора до даты окончания отчетного периода, за который удерживается вознаграждение |
|---|---|
| Вознаграждение за управление ОПИФ РФИ «Первая – Еврооблигации» | 0,5% среднегодовой стоимости чистых активов ПИФ |
Для клиентов Сбербанк Онлайн и СберПремьер
| если активы находились в доверительном управлении от 0 до 180 дней | если активы находились в доверительном управлении от 181 до 365 дней | если активы находились в доверительном управлении от 366 до 547 дней | если активы находились в доверительном управлении от 548 до 729 дней | если активы находились в доверительном управлении более 729 дней | |
|---|---|---|---|---|---|
|
Вознаграждение за вывод активов из управления |
2,0% | 1,5% | 1,0% | 0,5% | 0% |
Для клиентов СберПервый
| если активы находились в доверительном управлении от 0 до 180 дней | если активы находились в доверительном управлении от 181 до 365 дней | если активы находились в доверительном управлении от 366 до 547 дней | если активы находились в доверительном управлении более 547 дней | |
|---|---|---|---|---|
|
Вознаграждение за вывод активов из управления |
2,0% | 1,0% | 0.5% | 0% |
Информация о расходах, связанных с доверительным управлением согласно стратегии: за счет имущества, переданного в доверительное управление, оплачиваются комиссии брокеров, депозитариев, бирж, иные расходы, связанные с обслуживанием счетов, на которых учитываются активы, или связанные с совершением операций по управлению активами, почтовые расходы, а также косвенные расходы, связанные с инвестированием средств в инвестиционные паи ПИФ, к которым относятся вознаграждение специализированного депозитария ПИФ, а также иные расходы, предусмотренные правилами доверительного управления ПИФ. За счет имущества, переданного в доверительное управление, также могут оплачиваться судебные расходы и расходы на нотариуса.
Инвестиционный профиль и риски стратегии
Стратегия «Долларовые облигации» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 15 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов, Стратегия «Долларовые облигации - Премьер» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 50 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов, Стратегия «Долларовые облигации - Private» предлагается инвесторам от 18 до 65 лет со среднемесячными доходами от 500 000 руб. и расходами, не превышающими 75% от доходов.
Системный
Рыночный (в том числе валютный и процентный)
Ликвидности
Кредитный
Риск концентрации
Правовой
Операционный
Риск, связанный с инвестированием в иностранные ценные бумаги
С более подробным описанием рисков вы можете ознакомиться в Приложении № 4 к Условиям доверительного управления активами.
Как инвестировать
Обратитесь к менеджеру премиального канала, который вас обслуживает, или в Управляющую компанию
Сотрудник поможет вам оформить заявление о заключении договора доверительного управления
Документы и аналитика
Профессиональное управление активами
УК «Первая» – одна из старейших, крупнейших и наиболее успешных управляющих компаний в России, работает с 1996 года и по праву считается основателем отечественной индустрии управления активами.
Почему мы?
и ОПИФ на 30.08.2024
клиентов
на 30.08.2024
по всей стране
ААА.am
наивысший рейтинг
надежности
ЛУЧШАЯ УПРАВЛЯЮЩАЯ КОМПАНИЯ
для состоятельных частных клиентов
SPEAR’S Russia Wealth Navigator Awards 2021
